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前情提要：
目前已知美國聯準會跟聯邦存保機構在討論是不是要降低eSLR的比例。
原有eSLR公式 = Tier1 / 表內外資產；必須 ≥ 5%
而目前在討論是不是要降成3.5%到4.5%。
如果降低這個比例，通常不會是Tier 1降低，為如果是股本的下降，未來要突然提高或是遇到風險，其實壓力會比較大；所以通常都會是分母增加。
分母就是表內外資產的上升，可以從增加持有美國公債或是增加銀行衍生性金融商品部位的擴大、甚至可以透過運用資本去合併其他規模比較小的地區銀行機構來達成。
增加持有美國公債有機會讓債券的殖利率降低，但是銀行通常不一定會持有長期債券喔，這個對降低長期公債殖利率的影響不大。
雖然釋放的金額應該有機會達到3000億到4000億美元不等。
但在整體債券規模來看，大概就等同類QE一年，但著重在整體比例五成以內的五年期短期債券當中。
如果是後者，那麼對債券的殖利率壓制基本上沒有任何影響，而且搞不好還有機會獲得更高的效益（但比例上面應該也會有限制，因為這還是要提列一部分的準備金，做太多搞不好eSLR比例又上升）
結論：
期待長期債券殖利率往下降，不能夠建立在eSLR的議題之上。
